Банк России планирует новый продукт страхования жизни с инвестициями

Участники страхового рынка предложили Банку России создать новый продукт страхования жизни с инвестиционной составляющей.

Это связано с планируемым запретом на продажу полисов инвестиционного страхования жизни (ИСЖ) в 2026 г., сообщили «РБК Инвестициям» в пресс-службе регулятора.

Новый продукт будет предназначен для высокорискованных инвестиционных стратегий, запрещенных в ДСЖ (долевое страхование жизни), и только для квалифицированных инвесторов. Страховщик должен будет признать инвестора квалифицированным только для этого продукта. Позиция Банка России будет сформирована после изучения всех аспектов.

Вице-президент Всероссийского союза страховщиков (ВСС) Глеб Яковлев подтвердил обсуждение нового продукта с Банком России — страхования жизни с расчетной доходностью. Он добавил, что этот вид страхования сочетает защиту и доходность, зависящую от определенных активов. В договоре будет указана формула для расчета доходности в конце срока или при наступлении страхового случая.

Предполагается, что продукт будет гибким в отношении активов, к которым может быть привязана доходность. Он будет предложен клиентам с высоким уровнем финансовой грамотности. В ВСС надеются, что новый продукт сохранит положительные свойства страхования жизни с инвестициями и устранит негативные аспекты, влияющие на имидж таких продуктов.

Страховщики из компании «СОГАЗ-Жизнь» сообщили, что риск проекта заключается в том, что клиенты будут лишены права изменить условия договора после заключения, а также возможности забрать деньги досрочно без существенных потерь. Такая жесткость условий типична для подобных инструментов и служит залогом неснижаемости инвестированного капитала на долгом горизонте.

«Регулятор нашел способы борьбы с негативной практикой, введя имущественный ценз по договорам страхования с инвестиционной составляющей, что с прошлого года отсекло часть клиентов с недостаточными знаниями и низкой готовностью к рискам», — резюмировал Глеб Яковлев.

С 2025 г. облагаемой налогом суммой стала положительная разница между взносом и выплатой по договорам страхования. К доходу применяются ставки НДФЛ: 13% при доходе до 2,4 млн р. и 15% если доход выше этой суммы.