Сборы по страхованию заемщиков в 2025 году сократились почти вдвое и опустились до 35 млрд рублей

Рынок страхования заемщиков заметно просел во II квартале

Во II квартале 2025 г. сборы по страхованию заемщиков снизились до 34,8 млрд р., то есть почти вдвое. Об этом свидетельствуют данные ЦБ. Речь идет сразу о нескольких направлениях: кредитном страховании жизни (КСЖ), страховании от несчастных случаев и болезней, а также о добровольном медицинском страховании (ДМС). По итогам первого полугодия общий объем взносов достиг 76,5 млрд р., что на 40% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Такая динамика показывает, что страхование, тесно связанное с розничными кредитами, продолжает терять объемы вслед за изменением поведения заемщиков и кредиторов. Для клиентов, которые рассматривают персональную защиту вне банковских программ, альтернативой может стать ДМС для физических лиц, если речь идет о медицинском сопровождении и дополнительной финансовой поддержке.

Почему банки меняют подход к полисам

Сокращение сборов связано не только с тем, что рынок кредитования сжимается. Как пишут «Известия», часть игроков пересматривает саму модель продаж и отказывается от страхования потребительских ссуд. Иначе говоря, некоторые банки перестают предлагать полисы, которые раньше нередко включались в оформление кредита практически по умолчанию.

В материалах регулятора подчеркивается, что давление на сегмент оказывает отказ отдельных банков, включая крупнейшие, от страхования потребительских кредитов. При этом в ЦБ уточнили, что влияние данного фактора постепенно снижается. Для финансового рынка это важный сигнал: страхование заемщиков уже не воспринимается как универсальный сопутствующий продукт, а сами банки все чаще точечно определяют, когда такая защита действительно нужна.

Как сегментируют заемщиков

Управляющий директор по рейтингам страховых и инвестиционных компаний «Эксперт РА» Алексей Янин подтвердил, что некоторые банки действительно отказываются от страхования заемщиков. По его словам, сейчас встречаются практики, при которых банк делит клиентов на категории в зависимости от оценки их кредитоспособности. Более «премиальным» заемщикам, чья платежеспособность выше, полисы могут не предлагаться вовсе. В то же время «сомнительные» заемщики по-прежнему получают ссуды со страховой защитой.

Такой подход меняет привычную логику продаж: страхование становится не массовым дополнением, а инструментом управления риском. Параллельно растет интерес к продуктам, которые точечно закрывают обязательства перед кредитором, например Страхование жизни для кредита, особенно когда речь идет о долгосрочных финансовых обязательствах.

Ипотека остается ключевым фактором падения

Однако основной причиной сокращения взносов регулятор называет уменьшение выдач по жилищным программам. Именно ипотека, как правило, предполагает оформление страховки жизни, поэтому ее спад напрямую отражается на статистике сборов. По данным ОКБ, объем оформленных жилищных ссуд за год сократился на 53%.

Это означает, что снижение активности в сегменте недвижимости автоматически бьет и по смежным продуктам. Когда ипотека выдается реже, снижается и спрос на страхование заемщиков. Одновременно в более широком финансовом контексте участники рынка следят за тем, как на решения клиентов влияют ставки, инвестиции в недвижимость, доступность фондирования, а также стоимость заемных средств для населения и бизнеса.

Проблема клиентской ценности полисов

Еще один важный вопрос касается того, насколько сами полисы воспринимаются клиентами как полезный инструмент. На рынке сохраняются проблемы с клиентской ценностью продуктов кредитного страхования жизни. Согласно данным Рэнкинга страховых компаний по итогам первого полугодия 2025-го от «Эксперт РА», у шести из 13 участников рынка уровень выплат к полученным взносам ниже 10%, а у отдельных игроков этот показатель составляет всего 0,7–2,6%.

Фактически это говорит о том, что в подавляющем большинстве случаев по таким полисам клиенты не получают никаких средств. Для рынка, где страхование должно выполнять понятную защитную функцию, подобные показатели становятся чувствительным репутационным фактором. Это особенно важно в условиях, когда клиенты сравнивают не только кредиты и условия банков, но и сопутствующие сервисы, включая страхование, лизинг для бизнеса и иные финансовые решения.

В корпоративном сегменте на этом фоне возрастает интерес к более прозрачным инструментам управления рисками, включая Страхование коммерческих кредитов. Такой подход позволяет компаниям лучше контролировать дебиторские риски, особенно когда экономика проходит период повышенной осторожности, а инвестиции и заемное финансирование требуют более взвешенных решений.

Что это значит для рынка

Снижение сборов до 34,8 млрд р. по итогам II квартала и до 76,5 млрд р. за первое полугодие подтверждает, что сегмент страхования заемщиков в 2025 году проходит через серьезную перестройку. На результат одновременно влияют спад кредитования, изменение политики банков, сокращение выдач по направлению ипотека и вопросы к реальной ценности части полисов.

Для потребителей и бизнеса это сигнал внимательнее анализировать условия, по которым оформляется страхование, сопоставлять стоимость и объем покрытия, а также смотреть, как продукт работает на практике. Для рынка в целом ситуация означает, что дальнейший рост будет зависеть не только от того, как восстановятся банки и кредиты, но и от того, сможет ли страхование предложить клиенту действительно понятную и ощутимую защиту.